4年前埋下的十万亿大雷，今年要炸了（组图）

4年前埋下的金融隐患，今年要全面爆发！

今年以来，关于银行行长坠楼的新闻层出不穷。比如不久前，华夏银行天津分行的行长从楼上一跃而下，令人唏嘘不已。

天津分行作为一家拥有700亿资产的银行巨头，行长的职位向来是炙手可热、前途无量。然而，这样一位高管自我了断的背后，似乎隐藏着更多不为人知的内幕。坊间传闻，这与他涉及的违规贷款、伪造审批程序、以及过度放松审查等问题不无关系。

根据最新数据显示，天津分行的不良贷款率高达1.72%，在全国20家系统重要性银行中位列第一。而京津冀地区的不良贷款余额占到了全行的36%，不良率更是达到了惊人的2.64%。如此高的坏账率，行长自然无法承受这种巨大的压力，最终选择了极端的方式来结束这一切。

但令人唏嘘的绝不仅仅是这位行长。在过去几个月里，已经有多位银行高管接连坠楼，仿佛在向外界传递着同样的信息：4年前埋下的那颗金融隐患，也许真的要在今年全面爆发了！

与其讨论这些逝者的功过得失，不如回头看看这一切的起因与后果。究竟是什么让事态一步步发展至此？

1. 2020年：埋雷的序幕

回想一下，2020年发生了什么？

疫情的突然爆发，导致全球经济停滞不前，各行各业都陷入了困境。为了刺激国内经济，银行开始大幅让利，推出了经营贷和消费贷两个重要项目，总金额高达十万亿。

这两个项目的贷款利率仅为年息3.25%，要知道，当时银行的三年期存款利率都在3.25以上。换句话说，银行为了救市，几乎是在亏本放贷。

然而，这两个项目本质上并不符合市场经济行为的规律，甚至算得上是“赈灾款”的变种。事后证明，这也为未来的金融隐患埋下了伏笔。

那么，发生了什么？由于经营贷的利率远低于当时的房贷利率（5.25%），大量炒房客通过伪造经营资质，成功套取了经营贷，进而将资金投入到房地产市场。

其中，最著名的事件就是“深房理”事件。

2. 房地产泡沫与杠杆的失控

2020年，国内出现了一个极为怪异的现象。尽管疫情导致工厂停工、餐馆停业，几乎所有行业都在衰退，但房价却逆势上涨，甚至一飞冲天。这一现象直接打断了从2018年开始的“去杠杆”进程。

房价为何大涨？其中最主要的原因，就是大量违规的经营贷资金流入了楼市，助推了房价的飙升。

事实上，虽然有部分炒房客确实是通过伪造资质欺骗银行，但更多的则是银行自己放松了监管，甚至私下里帮助炒房客“伪造”资质，协助他们骗取贷款。

这种“里应外合”的操作，使得十几万亿的贷款中充满了各类猫腻。

然而，时过境迁，当时发放的3年期经营贷如今即将到期，投资客们原本预期的房市大涨并未如期而至。相反，房价一直在下跌。那些高杠杆投入楼市的资金，不仅没有获利，甚至连本金都亏损了进去。

如今，随着大批经营贷即将到期，炒房客们面临着巨大的偿还压力。然而，由于房价下跌，他们根本无法通过出售房产来偿还贷款。这意味着，银行即将面临大规模的坏账危机。

3. 经营贷与房贷的差别

那么，经营贷与传统房贷有何区别？房贷的抵押品是房子，只要房价的跌幅不超过30%，银行可以通过法拍房产，基本上能够覆盖贷款金额，不会产生实际亏损。

但经营贷不同，它的抵押品并不是房子，而是一个虚构的空壳公司。炒房客们为了套取贷款，伪造了一系列虚假材料，比如公司资产、经营流水等。

一旦经营贷出现坏账，银行手中拿到的抵押品就是一个毫无价值的空壳公司。那些贷款资金，可能早已“人间蒸发”。更有甚者，部分炒房客为了逃避责任，早已将房子卖掉，卷款跑路。

面对这样的局面，银行如何平账呢？当初审批这些贷款的工作人员，又该如何向上级交代自己是如何审核这些“公司资质”的呢？

如此看来，银行现在面临的不仅仅是账面的坏账问题，更是背后错综复杂的利益链条。

4. 行长们的无奈选择

坏账不会凭空消失，但人却需要保全。那么，面对如此巨大的金融隐患，银行高层又该如何应对呢？

答案也许令人不寒而栗：那就是——“请行长牺牲自己”。

一位位银行行长的坠楼事件，背后隐藏的，或许正是为了掩盖这些无法弥补的金融漏洞。

今年，这颗4年前埋下的金融炸弹，可能真的要爆炸了。